特斯拉从上海建厂到供应链调整，这中间的弯弯绕绕，说起来真像一部商业大片，只不过主角是电动车巨头，配角是政策和市场。当年特斯拉在中国落地生根，拿了那么多实惠，现在却在美国本土忙着切断和中国零部件的联系，这转变来得有点猛。
说起上海工厂，得从2018年说起。那年，中国刚放开新能源汽车外资股比限制，外资可以独资办厂。特斯拉抓住了这个机会，7月份，马斯克就跟上海市政府签了协议，选址临港新区建第三座超级工厂。这地方靠近港口，物流方便，本来就是一片工业空地。特斯拉成了第一家拿到全外资资格的外资车企，其他外资车厂那时候还在水边试探，没敢全跳进去。
2019年1月7日，工厂正式动工。进度飞快，不到一年就试生产。占地86万平方米，土地竞标花了约9.73亿元人民币，使用权50年，只能造电动车。初期投资500亿元人民币，规划年产50万辆。
特斯拉在美国Model 3生产卡壳，劳动力贵，供应链乱，资金链紧巴巴。中国市场是全球最大新能源车消费地，从美国出口关税高，成本上不去。上海给的政策实打实，先是土地便宜，然后税收从2019到2023年企业所得税15%，比正常25%低一截。
融资更关键。2019年3月，特斯拉跟建设银行、农业银行、工商银行、浦发银行签了35亿元人民币贷款，折合5.21亿美元，建厂用。12月，又签100亿元五年期贷款，一部分续贷，剩下投工厂。总共在中国融了16亿美元，利率低，帮特斯拉喘口气。2019年10月，Model 3小批量生产，12月30日首批下线，2020年1月7日交付。生产线用机器人臂，效率高，焊接组装快30%。
2020年1月，Model Y上马，周产量到年底5000辆。零部件从美国进口转本地，起步30%本地化，供应商超400家，像宁德时代供电池，拓普集团做底盘。2021年，工厂盈利，交付48万辆，占全球52%。出口欧洲亚洲。2022年8月，累计100万辆，下线时间38秒一辆。疫情停工，但封闭管理很快就复产，供应链稳。
2023年9月，累计200万辆。Model Y主力，用磷酸铁锂电池，续航600公里。本地化95%，60多家供应商进全球链，给柏林、得州供货。2024年，交付94.7万辆，占一半销量。10月，300万辆下线，出口100万辆。
成本降到2万美元一辆，利用中国劳动力材料，在全球打价战，Model 3起价23万元，销量蹭蹭涨。资本市场买账，股价从2019低点翻身，市值过万亿。周边临港吸引电池零部件企业，集群效应明显。技术上，全铝车身工艺带进本土，提升水平。这几年，上海工厂帮特斯拉从讲故事变实打实产量盈利。
但好景不长，转折从美国政策来。2022年8月，《通胀削减法案》通过，给电动车买家7500美元抵免，但条件严。从2024年1月，电池组件若外国关注实体造，就没补贴。中国企业多在名单。2025年1月，扩展到锂镍钴矿产，开采加工回收涉及，也没资格。特斯拉电池材料靠全球链，这直接卡脖子。
关税也加码。2024年5月，美国对锂电池25%关税，整车100%。特朗普计划对多国零部件高关税，分析说特斯拉若继续用中国墨西哥进口，单车多2000-3000美元，利润挤，售价涨。美销量占40%，补贴对中低端车重要，丢了需求可能降20%。特斯拉从2023年就开始调。美国工厂零部件50%从中国，20%直进口，30%经墨西哥。2024年4月，要求供应商转北美欧洲来源。电池组件换韩国加拿大。
2025年11月，华尔街日报报道，特斯拉通知供应商，美国工厂供货避中国造，已换电子模块传感器，目标2026年底全切。推动中国供应商去墨西哥建厂，用北美贸易区绕关税。墨西哥工厂2024年增15%。东南亚如越南泰国备选，劳动力便宜。电池上，与松下LG扩内华达产能，35GWh。矿产转澳洲加拿大锂矿，避中国链。2025上半年，美国Model Y本土化60%，电池组装移得州。
通用2024年要求供应商2027前迁中国零部件，福特也跟。行业转区域供应链，减地缘风险。特斯拉调整针对美市场，不是全脱中国。疫情2022年上海停工，全球交付延，推多元化。2025年11月，路透社说，特斯拉增北美采购两年，底盘内饰。切换初期，采购价涨10%，物流多。但补贴回后，销量反弹，Model 3美份额25%。政策为扶本土，法案有45X税抵，特斯拉获数亿。
从成本效率，转加安全。特斯拉平衡，在美守规，在华靠基地扩项目。中国继续投。上海本地化95%，供应商稳。2023年4月，签储能超级工厂；2024年5月23日开工，12月26日验收；2025年2月11日投产，产Megapack，年1万台，40GWh。这是美外首座储能厂。2025年10月，助推上海电池出口20%。2025年11月12日，上海工厂产第500万电池包。能量业务2025年预计增50%。
分区域运营：在美本土采购，中国高本地化。全球链从统一转隔离，像安世半导体案。2025年二季度，特斯拉产41万，交付38.4万，销量降13.5%，低于预期。但中国发货6月首升，全年上海降首年。未来，关税若续，更多本地化，影响跨国合作。产业链重排，区域独立强，企业多套规则。特斯拉想左右逢源，但地缘博弈加，难说稳。
全部评论 （0）